Employee Stock Options Faq

Employee Stock Options. I têm algumas opções de ações da empresa que eu trabalho para apenas o que eles fazem para mim, e como faço para tirar proveito deles. Uma das primeiras coisas que você aprende quando você aprender sobre o investimento é o objetivo é fazer Dinheiro E que melhor maneira de ganhar dinheiro do que para investir em uma empresa que você acredita em Opções de ações ajudá-lo a fazer apenas que Eles são oferecidos pela empresa que você trabalha como incentivo para fazer um bom trabalho Se você possui um pedaço da empresa, Naturalmente, quer que ele tenha sucesso. Mas como você vai sobre o exercício dessas opções. bem, isso é a parte fácil A maioria das empresas don t tem uma empresa de corretagem para você passar, então você precisa passar por sua própria razão para isso É estoques precisam ser comprados por um representante licenciado Então, você chama seu corretor e dizer-lhes que você vai estar exercendo algumas opções de ações Eles vão ter a documentação necessária indo para você, e até mesmo entrar em contato com sua empresa para agilizar a transação. A maneira mais comum de exercício é o c Método sem cinzas Ao invés de usar dinheiro para comprar o estoque, você está usando a margem margem departamentos conceder o empréstimo para este efeito, porque eles são garantidos reembolso rapidamente Isso é feito sem juros a ser avaliado Você empresta o dinheiro para pagar a compra de ações Então, As ações chegam, você vende o suficiente para pagar a compra, e o suficiente para pagar os impostos Isso a empresa faz por você Geralmente, a parcela que você precisa vender é pequena o suficiente para reter muito lucro Você pode ler mais sobre as implicações fiscais de Planos de opções de ações de empregados em nossa área de QA de impostos Opções de ações Opções de estoque têm datas de vencimento Os períodos de tempo variam eo preço de compra é predeterminado Isso é o que torna opções de ações atraentes Quando são emitidos, o preço é definido como o preço de mercado Anos Para baixo da estrada, quando você decidir exercê-los, o preço de exercício é geralmente muito menor do que o preço da ação atual Desta forma, você está recebendo o estoque em um discoun substancial T Pretty justo incentive. So, agora você é proprietário da parte em sua empresa Faz você querer fazer um trabalho melhor, doesn t it. Home Articles. Employee Stock Folheto de opções de ações. Tradicionalmente, os planos de opções de ações têm sido utilizados como uma forma para as empresas Para recompensar a alta gerência e funcionários-chave e vincular seus interesses com os da empresa e outros acionistas Mais e mais empresas, no entanto, agora consideram todos os seus empregados como chave Desde o final dos anos 1980, o número de pessoas segurando stock options aumentou cerca de nove Enquanto as opções são a forma mais proeminente de compensação de capital individual, ações restritas, estoque fantasma e direitos de valorização de ações têm crescido em popularidade e vale a pena considerar também. Opções baseadas na estrada continuam a ser a norma em empresas de alta tecnologia e tornaram-se Mais amplamente utilizado em outras indústrias. Empresas maiores, como a Starbucks, a Southwest Airlines e a Cisco agora oferecem opções de ações à maioria ou a todos os funcionários. As empresas de capital fechado estão se juntando as fileiras também. A partir de 2014, a Pesquisa Social Geral estimou que 7 2 funcionários detinham opções de ações, mais provavelmente várias centenas de milhares de empregados que têm outras formas de patrimônio individual Isso é baixo do seu pico em 2001 , No entanto, quando o número foi cerca de 30 maior O declínio veio em grande parte como resultado de mudanças nas regras contábeis e aumento da pressão dos acionistas para reduzir a diluição de ações em empresas públicas. Para comprar um certo número de ações na empresa a um preço fixo para um determinado número de anos O preço a que a opção é fornecida é chamado o preço de concessão e é geralmente o preço de mercado no momento em que as opções são concedidas Os funcionários que foram Outorgadas opções de ações esperam que o preço da ação vai subir e que eles serão capazes de dinheiro em pelo exercício de compra do estoque ao menor preço de concessão e, em seguida, vender o estoque no atual Preço de mercado Existem dois tipos principais de programas de opções de ações, cada um com regras exclusivas e conseqüências fiscais opções de ações não qualificadas e opções de ações de incentivo Os planos de opções da ISOs. Stock podem ser uma maneira flexível para as empresas compartilhar a propriedade com os funcionários, recompensá - , E atrair e reter um pessoal motivado Para as empresas mais pequenas orientadas para o crescimento, as opções são uma ótima maneira de preservar o dinheiro, dando aos funcionários um pedaço de crescimento futuro Eles também fazem sentido para as empresas públicas cujos planos de benefícios são bem estabelecidos, Empregados em propriedade O efeito dilutivo das opções, mesmo quando concedido à maioria dos empregados, é tipicamente muito pequeno e pode ser compensado por sua produtividade potencial e benefícios de retenção de funcionários. Opções não são, no entanto, um mecanismo para os proprietários existentes para vender ações e são geralmente Inadequadas para empresas cujo crescimento futuro é incerto. Também podem ser menos atraentes em pequenas empresas de capital fechado que não querem Ir público ou ser vendido, porque eles podem achar que é difícil criar um mercado para as ações. Opções de ações e empregado Ownership. Are propriedade de opções A resposta depende de quem você pergunta Os proponentes sentem que as opções são propriedade verdadeira porque os funcionários não recebê-los gratuitamente , Mas devem colocar seu próprio dinheiro para comprar ações. Outros, entretanto, acreditam que porque os planos de opção permitem que os funcionários vendam suas ações um curto período após a concessão, essas opções não criam visão de propriedade e atitudes de longo prazo. Plano de ações, incluindo um plano de opções de ações, depende muito da empresa e seus objetivos para o plano, seu compromisso com a criação de uma cultura de propriedade, a quantidade de treinamento e educação que ele coloca em explicar o plano e os objetivos de cada indivíduo Empregados se eles querem dinheiro mais cedo do que mais tarde Em empresas que demonstram um verdadeiro compromisso de criar uma cultura de propriedade, as opções de ações pode ser um motivador significativo Co Empresas como a Starbucks, Cisco e muitos outros estão pavimentando o caminho, mostrando o quão eficaz um plano de opção de ações pode ser quando combinado com um verdadeiro compromisso de tratar os funcionários como proprietários. Considerações práticas. Geralmente, na concepção de um programa de opção, as empresas precisam considerar Com cuidado, quanto estoque eles estão dispostos a disponibilizar, quem receberá opções e quanto trabalho irá crescer para que o número certo de ações é concedido a cada ano Um erro comum é conceder demasiadas opções muito cedo, não deixando espaço para adicionais Opções para futuros empregados. Uma das considerações mais importantes para o plano de design é a sua finalidade é o plano destinado a dar todos os empregados ações na empresa ou apenas para fornecer um benefício para alguns funcionários-chave A empresa deseja promover a propriedade a longo prazo Ou é um benefício único É o plano pretendido como uma maneira de criar a posse do empregado ou simplesmente uma maneira de criar um benefício adicional do empregado As respostas a estas perguntas serão Crucial na definição de características específicas do plano, tais como elegibilidade, alocação, vesting, avaliação, períodos de detenção e preço das ações. Nós publicamos The Stock Options Book, um guia altamente detalhado para opções de ações e planos de compra de ações. Stay Informed. Employee Stock Options ESO. Por John Summa CTA, PhD, fundador de e opções de ações do empregado ou ESOs, representam uma forma de compensação de capital concedida por empresas aos seus funcionários e executivos Eles dão ao detentor o direito de comprar o estoque da empresa a um preço especificado por um período limitado de Neste caso, o empregado ou beneficiário também conhecido como o optionee, vai aprender os fundamentos da avaliação ESO, como eles diferem de seus irmãos na lista Opções de opções negociadas em bolsa, e que riscos e recompensas estão associados à sua manutenção durante sua vida limitada. Além disso, o risco de T no dinheiro versus o exercício precoce ou precoce será examinado. No capítulo 2, descrevemos ESOs em um nível muito básico Quando uma empresa decide que ele gostaria de alinhar seus interesses dos funcionários com os objetivos da gestão, uma maneira de fazer isso É a emissão de compensação sob a forma de capital próprio na empresa É também uma forma de adiar a compensação Bolsas de ações restritas, opções de ações de incentivo e ESOs são todos os formulários compensação de capital pode ter Enquanto restrito ações e opções de ações de incentivo são áreas importantes da remuneração, Eles não serão explorados aqui Em vez disso, o foco está em ESOs não qualificados. Começamos fornecendo uma descrição detalhada dos termos e conceitos chave associados com ESOs da perspectiva de empregados e seus próprios interesses Vesting expirações e tempo esperado para expiração , Preços de volatilidade, greve ou preços de exercício, e muitos outros conceitos úteis e necessários são explicados. Esses são blocos de construção importantes para entender os ESOs e Importante para fazer escolhas informadas sobre como gerenciar sua remuneração equity. ESOs são concedidos aos empregados como uma forma de compensação, como mencionado acima, mas estas opções não têm qualquer valor negociável, uma vez que não comércio em um mercado secundário e são geralmente Intransferível Esta é uma diferença fundamental que será explorada em maior detalhe no Capítulo 3, que abrange terminologia e conceitos de opções básicas, ao mesmo tempo em que destaca outras similaridades e diferenças entre os contratos negociados cotados e não negociados do ESO. Uma característica importante dos OENs é Seu valor teórico, que é explicado no Capítulo 4 O valor teórico é derivado de modelos de preços de opções como o Black-Scholes BS, ou uma abordagem de preços binomial De um modo geral, o modelo BS é aceito pela maioria como uma forma válida de avaliação ESO e atende Financial Normas do FASB, assumindo que as opções não pagam dividendos. Mas mesmo que a empresa pague dividendos, há Dividendo versão do modelo de BS que pode incorporar o fluxo de dividendos para o preço desses ESOs Há um debate em curso dentro e fora da academia, por sua vez, sobre a melhor forma de valor ESOs, um tópico que está muito além deste tutorial. Chapter 5looks No que um donatário deve estar pensando uma vez que um ESO é concedido por um empregador É importante para o empregado beneficiário para compreender os riscos e potenciais recompensas de simplesmente segurando ESOs até que expire Existem alguns cenários estilizados que podem ser úteis para ilustrar o que é Em jogo e o que olhar para fora quando considerando suas opções Este segmento, portanto, descreve os principais resultados da realização de seus ESOs Uma forma comum de gestão por funcionários para reduzir o risco e bloqueio em ganhos é o exercício precoce ou precoce Isso é um pouco de um dilema , E coloca algumas opções difíceis para os detentores do ESO Em última análise, esta decisão dependerá do apetite de risco pessoal e necessidades financeiras específicas, tanto no curto e longo prazo Chapt E os riscos associados e as implicações fiscais, especialmente os passivos tributários de curto prazo Demasiados detentores contam com a sabedoria convencional sobre a gestão de risco do ESO que, Por exemplo, a prática comum de recomendar o exercício antecipado para diversificar os ativos pode não produzir os melhores resultados desejados. Há trade offs e custos de oportunidade que devem O exercício antecipado expõe o detentor a uma grande mordida de impostos às alíquotas normais do imposto de renda. Em troca, o detentor bloqueia alguns Apreciação em valor sobre seu valor intrínseco ESO Valor extrínseco ou temporal, é valor real Representa valor proporcional a Probabilidade de ganhar mais valor intrínseco Alternativas existem para a maioria dos detentores de ESOs para evitar o exercício prematuro ie exercitar antes da data de expiração Hedging com opções listadas é uma tal alternativa, que é brevemente explicada no Capítulo 7 juntamente com alguns dos prós e contras de tal As implicações fiscais do exercício antecipado, um imposto sobre o valor intrínseco como renda de compensação, e não ganhos de capital, podem ser dolorosas e podem não ser necessárias uma vez Você está ciente de algumas das alternativas No entanto, hedging levanta um novo conjunto de perguntas e resultante confusão sobre carga tributária e riscos, que está além do escopo deste tutorial. ESOs são realizadas por dezenas de milhões de funcionários e executivos in. and muitos Mais em todo o mundo estão na posse desses ativos muitas vezes mal entendido conhecido como equidade compensação Tentando obter uma alça sobre os riscos, tanto fiscais e Não é fácil, mas um pouco de esforço para entender os fundamentos vai percorrer um longo caminho para desmistificar ESOs Dessa forma, quando você se sentar com seu planejador financeiro ou gerente de riqueza, você pode ter uma discussão mais informada - Para fazer as melhores escolhas sobre o seu futuro financeiro.